Ризики і прибутки інтернет-трейдингу

Кажуть, що на фондовому ринку можна отримувати надприбуток. Для цього потрібен комп'ютер, інтернет, 2 тис. грн. у кишені й доступ до торгів. finance.tochka.net з'ясовував, чим гарний інтернет-трейдинг і скільки він дозволяє заробити.

Повноцінний доступ до фондового ринку українці отримали не так давно, коли на початку 2009 року "Українська біржа" запустила сервіс інтернет-трейдингу. Ця подія за фактом стало початком нової ери, оскільки з цієї миті в пересічних громадян з'явилася можливість інвестувати в акції, маючи у своєму розпорядженні мінімальні суми, в межах 2-3 тис. грн.

Однак, порівняно з тією ж Росією, ми ще пасемо задніх, оскільки приходу приватних інвесторів на фондовий ринок заважають низька освіченість, недовіра та слабка ліквідність українських бірж.

Як працює інтернет-трейдинг

Сенс торгів за допомогою інтернет-трейдингу досить простий. На відміну від складної процедури купівлі-продажу акцій через брокера, коли інвестор повинен буквально щомиті "висіти" на телефоні й віддавати розпорядження, що продавати, а що купувати, інтернет-трейдинг дає прямий доступ на ринок. У такому разі брокер також присутній, але він виконує номінальну посередницьку роль у підключенні до самих торгів, тоді як рішення, так само як і операції, інвестор проводить сам.

Процес доступу до біржі має приблизно такий вигляд. Інвестор обирає брокера, укладає з ним договір, а також відкриває рахунок у цінних паперах. Після цього він скачує із сайту брокера програму для торгів (зазвичай це Smart Trade або QUICK), встановлює її на комп'ютер, ноутбук або смартфон (для них також є програми), заходить у торговий термінал за допомогою логіна й пароля, і починає торгувати.

При цьому важливо, що витрати на підключення до інтернет-трейдингу й безпосередньо на самі торги нижчі, ніж у класичних брокерів. "До витрат інвестора можна віднести: комісію банку за переказ коштів (у середньому 0,75%); плату за блокування грошей або цінних паперів на біржі (10-20 грн.); комісію брокера за угоду (в середньому 0,05%); комісію біржі за угоду (0,01%); абонплату за термінал (близько 50 грн./міс.); електронно-цифровий підпис (96 грн./рік)", - підкреслює генеральний директор інтернет-брокера iTrader Ольга Марченко.

Інвесторам наполегливо рекомендують не торгувати на позичені гроші, а також виділяти на операції з акціями не більше 50% усіх заощаджень

Для порівняння, якщо проводити операції безпосередньо через брокера, то його "послуги" обійдуться в 0,5% за кожну операцію. Крім того, нерідко сплачується фіксована комісія, до 400-500 грн. за операцію, а також відсотки з прибутку.

Ціна входу - від 2-3 тис. грн.

Ще одне питання, що хвилює інвестора, який починає торгувати самостійно: а скільки, власне, потрібно грошей, щоб і витрати перекрити, і прибуток отримати? Питання спірне. На "Українській біржі" мінімальний лот на ринку заявок становить 200 грн. Тобто, в ідеалі можна починати торгувати з цієї суми.

Але, наприклад, вартість акцій "Укравто" коливається в межах 140 грн. Угоду можна провести мінімум із 2-ма акціями, а значить, знадобиться майже 300 грн. Акції "Мотор Січі" взагалі досягають котирувань у 3500 грн. Відповідно, навіть для купівлі 1 акції цієї компанії знадобиться сума, яка майже в 20 разів перевищує стартовий лот.

"Мінімальний депозит, який доцільно мати на біржовому рахунку для початку торгівлі, може становити 2-3 тис. грн. - це дозволить навчитися торгувати. Однак для того, щоб зробити інтернет-трейдинг основною професією, необхідно значно збільшити його розмір", - радить Ольга Марченко.

Адже фондовий ринок живе на чутках, новинах, за якими потрібно стежити вдень і вночі, й дуже добре в них розбиратися. Тому інвесторам-початківцям пускати на спекуляції більше 30% інвестицій у жодному разі не варто

При цьому інвесторам наполегливо рекомендують не торгувати на позичені гроші, а також виділяти на операції з акціями не більше 50% усіх заощаджень.

Великі бариші

Природно, кожного інвестора хвилює лише одне питання: "А скільки я зароблю?". Проте однозначної відповіді на нього немає, адже можна як отримувати до 100% прибутку, так і "влетіти" у великі збитки. Дуже багато залежить від того, яка стратегія вибрана.

Наприклад, хтось хоче отримувати прибуток "тут і зараз". Тому для таких інвесторів вичікувальна стратегія не підійде, їм ближчі спекулятивні операції. І навіть протягом одного біржового дня вони можуть укладати більше 10 угод. "Я відразу вирішив для себе, що купити акції й чекати, поки вони подорожчають - це не для мене. Тому я навіть пройшов спеціальний курс трейдера, й відразу почав грати на зростанні-падінні паперів. Так, збитки були, але поки що прибуток окупає їх, причому значно", - розповідає менеджер із реклами та трейдер за сумісництвом Віктор Грищенко.

Щоправда, варто врахувати, що інвестор без досвіду, націлившись на спекуляції, ризикує втратити всі гроші, й дуже швидко. Адже фондовий ринок живе на чутках, новинах, за якими потрібно стежити вдень і вночі, й дуже добре в них розбиратися. Тому інвесторам-початківцям пускати на спекуляції більше 30% інвестицій у жодному разі не варто.

[page]

Інша річ, коли інвестор віддає перевагу консервативній стратегії - купити, наприклад, акції 5-10 підприємств і вичікувати зростання. При розумному формуванні портфеля ризики збитків значно нижчі. Особливо якщо гроші вкладені на термін до 1-2 років в індексні акції, які повторюватимуть динаміку індексу.

"Сума, з якої раціонально починати таку стратегію, становить від 100 тис. грн. Тут уже можна сформувати портфель, що складається з 8-10 паперів, і періодично переглядати його", - радить провідний ризик-менеджер ІК Dragon Capital Руслан Балабан. І якщо стратегія буде обрана вірно, то в річному горизонті чистий прибуток інвестора може становити 80-100%. Куди там банківському депозиту до таких цифр!

Також не можна не згадати похідні інструменти, такі як ф'ючерси та опціони. Вони досить молоді для нашого ринку (опціону на "УБ" взагалі тиждень), проте дають широкі можливості для спекулянтів. Річ у тому, що і ф'ючерс, і опціон дають можливість заробляти як на зростаючому, так і на падаючому ринку. І досвідчені інвестори кажуть, що при хороших навичках і знанні технології торгів можна заробляти до 10-20% за день.

І більше, і краще

Як би там не було, статистика з інтернет-трейдингу радує. У квітні 2009 року за допомогою цієї системи торгували лише 55 осіб, у жовтні того ж року - 1000 осіб. У грудні 2010 року кількість інвесторів досягла 4,7 тис. осіб, а зараз інтернет-трейдингом користуються понад 5 тис. осіб. Доступ до торгів надають 26 брокерів, тож вибрати є з чого.

Оборот за перший квартал 2011 року на "Українській біржі" становив понад 19 млрд. грн., і частка приватних інвесторів у ньому становить 4 млрд. грн. Це вже досить серйозні цифри, які свідчать про зростання інтересу до інтернет-трейдингу

Крім того, оборот за перший квартал 2011 року на "Українській біржі" становив понад 19 млрд. грн., і частка приватних інвесторів у ньому становить 4 млрд. грн. Це вже досить серйозні цифри, які свідчать про зростання інтересу до інтернет-трейдингу. Саме тому біржовики ставлять перед собою грандіозні цілі.

"Українська біржа" планує, що в 2011 році кількість інвесторів збільшиться до 10 тис. учасників, і ця цифра не видається нереальною. Якщо спиратися на досвід Росії, то в найближчі 10 років ми розраховуємо, що в інтеренет-трейдинг буде залучено приблизно 1% населення України", - вважає Руслан Балабан. А до 2013 року" Українська біржа "планує досягти взагалі фантастичної цифри користувачів інтернет-трейдингу - 50 тис. осіб.

Інше питання в тому, чи буде в українців стимул вкладати гроші у фондовий ринок? Адже для цього потрібне розуміння процесу торгів, його прозорість і ліквідність ринку, який, на жаль, поки що обмежений у своїх обсягах. Проте поява ф'ючерсів та опціонів - це важливий крок. Крім того, незабаром "Українська біржа" запустить новий ф'ючерс - на золото, який дасть можливість інвесторам підстрахувати свої ризики на періоди падіння ринку.

До речі, нещодавно запровадила інтернет-трейдинг біржа ПФТС, і окремі брокери вже надають до нього доступ. Однак, самі ж учасники ринку зізнаються, що ліквідність цього торгового майданчика - невисока, тому для інвесторів вона навряд чи зможе в найближчому майбутньому запропонувати гідну альтернативу.

Читайте також про те, які інструменти доступні населенню на фондовому ринку.

А також інвесткомпанії як бізнес: в Україні тон задають іноземці.

Підписуйся на наш Facebook і будь в курсі всіх найцікавіших та актуальних новин!